Лучшие книги по внутридневной торговле из большинства рекомендованных изданий были написаны для рынков, которые уже не существуют в том виде, в каком они были раньше.

Трейдеры покупают самые популярные книги, изучают их и обнаруживают, что стратегии не работают на реальном счете. Проблема редко заключается в самом трейдере. В большинстве списков книги рекомендуются на основе популярности, а не реальной полезности для трейдера на конкретном этапе.

Как были отобраны эти 8 книг

Книги в этом руководстве были выбраны не на основе рейтинга бестселлеров Amazon. Они были отобраны потому, что каждая из них затрагивает конкретную проблему, с которой действительно сталкиваются трейдеры. Абсолютному новичку нужна одна книга, а тому, кто торгует два года и до сих пор не может поддерживать стабильность, — другая.

Вот четыре критерия, использованные для выбора каждого названия:

• Книга должна затрагивать как минимум одну ключевую область: стратегию, психологию, управление рисками или механизмы рынка.
• Содержание должно основываться на реальном рыночном поведении, а не на теоретических моделях, которые редко соответствуют реальным условиям.
• Честно говоря, недостатки заслуживают упоминания, потому что ни одна книга не охватывает всё идеально.
• Содержание должно оставаться актуальным для текущих рыночных условий, даже если оно было написано несколько лет назад.

Восемь книг, действительно отвечающих этим критериям, гораздо полезнее, чем раздутый список из двадцати.

8 лучших книг по внутридневной торговле: краткий обзор

Ниже приведено краткое описание всех 8 книг, рассмотренных в этом руководстве, с указанием категории, наиболее подходящей аудитории и рекомендуемого уровня торговли:

#1. Как зарабатывать на жизнь дейтрейдингом

В 2015 году Эндрю Азиз опубликовал книгу «Как зарабатывать на жизнь внутридневной торговлей» в качестве введения в механику внутридневной торговли. Книга охватывает использование брокера с прямым доступом, чтение котировок второго уровня и данных о времени и продажах, а также применение базовых стратегий импульса и разворота к акциям с высоким относительным объемом торгов.

Чему это хорошо учит

Азиз простым языком объясняет разницу между скальпингом, торговлей на основе импульса и торговлей на разворотах, не предполагая предварительных знаний рынка. Его рекомендации по использованию симулятора перед началом реальной торговли практичны и обоснованы. Правила оценки риска по каждой сделке просты и понятны, что подходит читателям на самом начальном этапе обучения.

Где это не удается

Представленные стратегии достаточно просты, поэтому опытные трейдеры вряд ли найдут в них что-то полезное на практике. Эти схемы являются одними из самых распространенных в розничной торговле, а это значит, что описанные преимущества со временем уменьшились, поскольку все больше участников используют одну и ту же стратегию. В книге также не рассматривается эволюция рыночных условий. Некоторые примеры паттернов отражают динамику рынка примерно 2015 года больше, чем текущие условия.

Лучше всего подходит для: полных новичков, которым необходимо структурированное представление о том, что представляет собой внутридневная торговля, прежде чем вкладывать реальные средства.

#2. Торговля в зоне

Марк Дуглас опубликовал книгу «Торговля в зоне» в 2000 году, после десятилетий работы с профессиональными трейдерами. Он выявил устойчивую первопричину неудач розничных трейдеров: большинство трейдеров проигрывают не из-за плохих стратегий, а из-за того, как они психологически реагируют на неопределенность. В книге убедительно доказывается важность вероятностного мышления, которое отличает успешных трейдеров от тех, кто понимает теорию, но не может ее применить на практике.

Чему это хорошо учит

Дуглас объясняет, почему рассмотрение каждой сделки как одной точки данных в большой выборке дает лучшие результаты, чем рассмотрение каждой сделки как прогноза с известным результатом. Трейдеры, применяющие описанную им модель, сообщают о меньшем количестве сделок, совершаемых из мести, меньшем количестве преждевременных выходов и большей способности следовать правилам, когда условия становятся неблагоприятными. Концепция мышления в вероятностном ключе — это самое важное изменение в мышлении, которое необходимо совершить большинству розничных трейдеров.

Где это не удается

В книге отсутствует стратегическое содержание. Дуглас объясняет психологические механизмы, лежащие в основе неудач трейдеров, но никогда не затрагивает вопрос о том, чем торговать или как структурировать точки входа. Трейдер, прочитавший только эту книгу, четко поймет свои модели поведения, приводящие к неудачам, но все равно не сможет их исправить без технического и стратегического анализа. «Торговля в зоне» — это фундамент, а не готовое решение.

Рекомендуется для : Трейдеров любого уровня. Новичкам следует прочитать её перед открытием реального счёта. Трейдерам, испытывающим трудности с стабильностью, следует прочитать её ещё раз. Тем, кто сталкивается с эмоциональными реакциями в реальных условиях, она покажется полезной наряду с практическими ресурсами о том, как предотвратить обесценивание счёта из-за синдрома упущенной выгоды (FOMO).

#3. Технический анализ финансовых рынков

Книга Джона Мерфи «Технический анализ финансовых рынков» — это наиболее близкий из доступных аналогов полный учебник по техническому анализу в одном томе. Впервые опубликованная в 1999 году как расширение его более ранней работы, книга охватывает теорию трендов, графические модели, осцилляторы, скользящие средние, анализ объемов и межрыночные взаимосвязи с уровнем глубины, недостижимым для большинства самостоятельных курсов.

Чему это хорошо учит

Главное достоинство книги – ее широта охвата. Трейдер, изучивший ее, поймет, как теория Доу лежит в основе технического анализа, как формируются и разрушаются паттерны разворота, и как осцилляторы импульса расходятся с ценой перед изменением тренда. Раздел, посвященный межрыночному анализу, рассматривающий движение фондовых рынков, облигаций, валют и сырьевых товаров относительно друг друга, недостаточно используется большинством розничных трейдеров и действительно ценен для формирования более широкого рыночного видения.

Где это не удается

Книга написана в первую очередь для свинг-трейдеров и анализа на более длительных временных интервалах. Дневные трейдеры, применяющие паттерны Мерфи к 5-минутным или 15-минутным графикам, обнаружат, что многие паттерны требуют значительной адаптации. Книга насыщена информацией и не структурирована для линейного чтения. Лучше рассматривать ее как справочник, к которому можно возвращаться, а не как курс, который нужно проходить последовательно. Трейдеры, заинтересованные в структурно-ориентированном подходе к анализу цен наряду с этим материалом, могут изучить концепцию торговли «умными деньгами».

Лучше всего подходит для : трейдеров среднего уровня, закладывающих прочную техническую основу, и всех, кому нужен авторитетный справочник, а не руководство по стратегиям.

#4. Рыночные волшебники

В 1989 году Джек Швагер опубликовал книгу «Рыночные волшебники» (Market Wizards) в виде серии интервью с некоторыми из самых успешных трейдеров той эпохи, включая Пола Тюдора Джонса, Майкла Маркуса и Брюса Ковнера. Вклад книги заключается не в обучении стратегиям, а в распознавании закономерностей: какие модели поведения и убеждения разделяют стабильно прибыльные трейдеры, использующие совершенно разные подходы.

Чему это хорошо учит

Каждый опрошенный трейдер использует свой собственный метод. Некоторые действуют по собственному усмотрению, другие — систематически. Одни торгуют акциями, другие — фьючерсами или валютой. Всех их объединяет неизменная приверженность сохранению капитала, четкое определение риска для каждой сделки и процесс, исключающий эмоции из решений по исполнению. Чтение историй трейдеров, добившихся успеха благодаря совершенно разным подходам, выявляет то, что упускают из виду большинство ресурсов для начинающих: последовательность достигается дисциплиной и процессом, а не поиском правильной стратегии.

Где это не удается

Подавляющее большинство трейдеров, представленных в книге, работают на временных интервалах свинг-трейдинга или позиционного трейдинга, а не внутридневной торговли. Дневные трейдеры, ищущие конкретные идеи по исполнению сделок на внутридневном уровне, найдут в книге ограниченное количество практических применений. Ценность книги носит скорее философский, чем тактический характер. Книга также отражает рыночные условия до широкого распространения алгоритмической торговли, что ограничивает некоторые более конкретные наблюдения о поведении рынка на детальном уровне.

Рекомендуется для : Трейдеров любого уровня, которым необходимо расширить представление о том, как выглядит профессиональная торговля в долгосрочной перспективе, особенно для тех, кто считает, что для достижения успеха им необходимо найти единственную правильную стратегию.

№ 5. Методы построения графиков японских свечей

Стив Нисон представил графики свечей на западных рынках в начале 1990-х годов, и эта книга остается основным справочником по данной теме. Каждый серьезный технический трейдер, работающий с ценовым движением, должен понимать паттерны свечей на том уровне, на котором их описывает Нисон.

Чему это хорошо учит

Описание паттернов исчерпывающее. Нисон прослеживает историческое происхождение каждой формации, объясняет психологию ценового движения, которое её формирует, и рассматривает условия, при которых каждый паттерн обладает большей или меньшей достоверностью. Детализация таких паттернов, как доджи, поглощающие свечи и трёхсвечные разворотные формации, здесь более полная, чем в любом другом отдельном источнике. Исторический контекст делает паттерны более понятными и запоминающимися, чем сокращённые описания, встречающиеся в большинстве курсов технического анализа.

Где это не удается

В книге паттерны на свечных графиках рассматриваются изолированно. Нисон не интегрирует их в полноценную торговую модель и не показывает, как сочетать сигналы свечей с подтверждающими инструментами, такими как объем, уровни поддержки и сопротивления или контекст тренда. Трейдер, читающий только эту книгу, рискует стать охотником за паттернами, правильно определяя формации, но без более широкого рыночного контекста, необходимого для стабильной торговли на их основе. Распознавание паттернов само по себе не является стратегией.

Лучше всего подходит для : начинающих и трейдеров среднего уровня, желающих понять движение цены на уровне свечей, а также для более опытных трейдеров, которым необходим более подробный справочник по механике конкретных паттернов.

#6. Освоение ремесла

В 2012 году Джон Картер опубликовал второе издание своей книги «Освоение торговли». Это одна из немногих книг по внутридневной торговле, которая предлагает конкретные, действенные стратегии с реальными примерами сделок и интегрированными рекомендациями по управлению рисками. Картер фокусируется в основном на акциях и фьючерсах, уделяя особое внимание «сжатию» — стратегии, которая выявляет сжатие рынка перед направленным прорывом.

Чему это хорошо учит

Стратегия «сжатия», сочетающая полосы Боллинджера и каналы Келтнера для выявления периодов низкой волатильности перед высоковероятным движением цены, здесь объяснена более подробно с практической точки зрения, чем где-либо еще. Подход Картера к определению размера позиции, размещению стоп-лоссов и соотношению риска и прибыли заложен в каждую стратегию, а не рассматривается как отдельная глава, которую можно прочитать один раз и забыть. В примерах сделок используются реальные графики и приводятся честные оценки как убыточных, так и прибыльных сделок.

Где это не удается

Книга посвящена рынкам акций и фьючерсов, в частности, периоду открытия Нью-Йоркской фондовой биржи. Трейдеры на рынке Форекс и те, кто работает на круглосуточных рынках, обнаружат, что многие конкретные точки входа не всегда срабатывают без проблем. Некоторые торговые стратегии также отражают рыночные условия, более близкие к дате публикации, чем текущая динамика. Трейдерам, применяющим эту книгу к валютным рынкам, потребуется значительно адаптировать стратегии, а не применять примеры напрямую. Тем, кто сосредоточен на защите капитала в реальных условиях Форекс, более подходящим окажется специальное руководство по предотвращению потери средств на валютном счете .

Лучше всего подходит для : Трейдеров среднего уровня, уже обладающих базовыми знаниями технического анализа и желающих получить конкретные, структурированные стратегии с примерами из реальной жизни. Наиболее применимо для трейдеров акциями и фьючерсами.

#7. Дисциплинированный трейдер

Марк Дуглас опубликовал книгу «Дисциплинированный трейдер» в 1993 году, за семь лет до выхода книги «Торговля в зоне». В ней рассматриваются психологические барьеры на пути к стабильной доходности: страх потерь, нежелание признать, что просадка является структурной частью торговли, и самообман, который заставляет трейдеров отклоняться от правил, которым, как они знают, следует следовать.

Чему это хорошо учит

Дуглас выявляет модели убеждений, которые заставляют трейдеров вести себя непоследовательно, и объясняет, как ранний опыт работы с деньгами и риском формирует бессознательные реакции, которые мешают механическому исполнению сделок. Тщательно выстроена концепция, позволяющая рассматривать торговлю как бизнес-операцию, а не как игру в прогнозирование. Трейдеры, испытывающие трудности с обеспечением стабильности, несмотря на наличие технически обоснованной стратегии, найдут эту диагностику очень ценной.

Где это не удается

Книга «Торговля в зоне» охватывает ту же тему, но имеет более продуманную структуру и написана более доступным языком. Трейдеру, у которого есть время только на одну книгу Дугласа, следует прочитать эту более позднюю работу. «Дисциплинированный трейдер» лучше всего подходит в качестве дополнения или закрепления знаний после «Торговли в зоне», а не как самостоятельная отправная точка. Более плотный стиль изложения также требует больше терпения, чем более плавный язык второй книги Дугласа.

Рекомендуется для : Трейдеров среднего уровня с некоторым опытом работы на реальном рынке, испытывающих трудности с пониманием последовательности правил, а также для читателей, прошедших курс «Торговля в зоне» и желающих более подробно ознакомиться с той же психологической концепцией.

#8. Руководство

Майк Беллафиоре — соучредитель SMB Capital, нью-йоркской торговой фирмы. В 2013 году он опубликовал книгу «The Playbook», в которой, опираясь на свой опыт, помогает трейдерам, начиная с новичков и заканчивая стабильными результатами, добиваться высоких результатов. Центральная концепция — одна из самых практически полезных идей в развитии трейдеров: у каждого профессионального трейдера есть определенный набор стратегий, которые он повторяет, с документированными критериями и систематическим процессом анализа.

Чему это хорошо учит

Беллафиоре подробно и наглядно показывает, как создать личную торговую стратегию, как систематически анализировать отдельные сделки и как целенаправленное повторение отличает трейдеров, которые совершенствуются, от тех, кто повторяет одни и те же ошибки. Примеры из практики трейдеров малого и среднего бизнеса на разных этапах развития придают этой концепции конкретную форму, что необычно для книг по трейдингу. Понимание того, как работают профессиональные торговые структуры внутри компании, является ценным контекстом даже для трейдеров, работающих независимо. Новички в профессиональной торговой среде могут найти полезную информацию о том, что на самом деле представляет собой проприетарная торговля.

Где это не удается

Книга полностью посвящена акциям, в частности, открытию Нью-Йоркской фондовой биржи (NYSE). Детали исполнения ордеров и выбор времени для открытия сделок специфичны для этой среды. Трейдерам на Форекс, криптовалютам и всем, кто работает на рынках, которые ведут себя по-разному в течение торгового дня, потребуется извлечь основные принципы и перестроить структуру стратегии под свои собственные условия. Специфика не переносится; переносится базовая структура.

Рекомендуется для : Трейдеров среднего и продвинутого уровня, уже обладающих техническими знаниями и желающих выработать более профессиональный, основанный на процессах подход к своей торговой деятельности.

Как выстроить последовательность чтения

Порядок чтения этих книг имеет большее значение, чем думает большинство трейдеров. Чтение книги по стратегиям до формирования психологической основы приводит к механическому применению без подготовки к поддержанию стратегии в условиях просадки. Вот подход к последовательности чтения, который обеспечивает более высокие результаты на протяжении всего процесса обучения.

Выполните следующие шаги в указанном порядке:

1. Начните с книги «Торговля в зоне». Прочитайте это перед любой книгой по стратегии. Понимание того, как мозг реагирует на рыночную неопределенность, является необходимым условием для последовательного применения любой стратегии. Трейдер, который пропускает этот шаг, ясно поймет свои ошибки после сложного периода, но не сможет перестать их повторять.
2. Создайте техническую основуЗатем ознакомьтесь с книгами «Технический анализ финансовых рынков» Мерфи и «Техника построения японских свечных графиков» Нисона. Эти две книги вместе предоставляют необходимую терминологию и визуальную основу для чтения графиков на любом временном интервале.
3. Изучите стратегию, подходящую вашему уровню. Книга «Как зарабатывать на жизнь внутридневной торговлей» подойдет для полных новичков, только начинающих открывать свой первый реальный счет. Книга «Освоение торговли» подойдет трейдерам, имеющим техническую базу и желающим получить более конкретные модели исполнения ордеров.
4. Вернуться к разделу «Дисциплинированный трейдер».После первого продолжительного опыта реальной торговли первая книга Дугласа производит совершенно иное впечатление. Описанные им закономерности будут узнаваемы на основе личного опыта, а не на основе абстрактного чтения.
5. Получение профессиональной точки зрения — это последнее, что нужно учитывать.Книги «Market Wizards» и «The Playbook» дают больше понимания после того, как трейдер столкнется с эмоциональными реалиями риска потери капитала. Предлагаемая ими точка зрения основана на реальном опыте работы на рынке, а не воспринимается как теория.

Почему книги дают знания, но не навыки?

Каждая книга из этого списка имеет реальную ценность. Ни одна из них сама по себе не обеспечит трейдеру стабильную прибыль.

Этот разрыв не является критикой книг. Это структурная реальность того, как развиваются навыки трейдинга. Знания и навыки — это разные вещи. Трейдер может прочитать все доступные книги по техническому анализу и все равно неправильно истолковать паттерн на реальном графике, потому что чтение о формировании и распознавание его в реальном времени — это разные когнитивные задачи. Трейдер может полностью понять вероятностный подход Дугласа и все равно совершить сделку в отместку во время просадки, потому что понимание концепции интеллектуально и ее применение под эмоциональным давлением — это не одно и то же.

Навыки развиваются благодаря повторению с обратной связью. Структурированная практика в реальных условиях, анализ сделок и взгляд со стороны восполняют пробел, который остаются после изучения книг. Asia Forex Mentor обучил более 100 000 трейдеров в более чем 50 странах, и закономерность среди этих студентов остается неизменной: трейдеры, которые сочетают структурированное обучение с целенаправленной практикой на реальном рынке, прогрессируют значительно быстрее, чем те, кто полагается только на самостоятельное чтение. Книги — это карта. Практика на реальном рынке со структурированной обратной связью — это то, как трейдеры учатся читать рынок.

Трейдеры, переживающие периоды убытков и одновременно совершенствующие свои навыки, найдут здесь подробное описание практических и психологических шагов по восстановлению после полосы неудач .

Читайте также: Как избежать потери средств на форекс-счете

Заключение

Восемь книг, рассмотренных в этом руководстве, охватывают четыре области, которые необходимо развивать каждому трейдеру: стратегия и технический анализ, психология торговли, управление рисками и механика рынка. Ни одна из них сама по себе не гарантирует стабильной прибыльности. Вместе, при правильной последовательности чтения, они создают концептуальную основу, которую структурированная практика может превратить в надежное исполнение.

Самая распространенная ошибка — рассматривать чтение как замену реальному опыту работы на рынке. Книги ускоряют процесс обучения, если используются вместе с активной торговлей, а не вместо нее. Трейдеры, которые добиваются наилучших результатов, изучают методику, применяют ее в структурированных условиях, анализируют ошибки и вносят корректировки.

Часто задаваемые вопросы

Какая книга по внутридневной торговле лучше всего подходит для начинающих?

Книга Эндрю Азиза «Как зарабатывать на жизнь внутридневной торговлей» — наиболее доступная отправная точка для полных новичков. В ней простым языком изложены основные механики внутридневной торговли, правила входа и выхода для распространенных импульсных сетапов, а также рекомендации по управлению рисками. Новичкам следует читать её в паре с книгой Марка Дугласа «Торговля в зоне» перед открытием реального счета, поскольку психологическая подготовка так же важна, как и технические знания на начальном этапе обучения.

Сколько книг по трейдингу должен прочитать начинающий?

Две-три книги, прочитанные в правильной последовательности, полезнее, чем десять, прочитанные без определенного порядка. Начните с книги «Торговля в зоне» для формирования правильного мышления, добавьте «Технический анализ финансовых рынков» Мерфи для полного технического справочника, а затем перейдите к книге, ориентированной на стратегию и подходящей для торгуемого рынка. Чтение без структурированной практики и анализа сделок дает знания без навыков, что является наиболее распространенной причиной, по которой даже опытные трейдеры испытывают трудности в сложных условиях.

Достаточно ли книг по трейдингу, чтобы стать прибыльным трейдером?

Нет. Книги предоставляют концептуальную основу для понимания рынков, стратегий и психологии торговли. Преобразование этого понимания в стабильно прибыльное исполнение требует практики на реальном рынке, систематического анализа сделок и обратной связи от человека, способного выявлять поведенческие закономерности со стороны. Большинство трейдеров-самоучек, полагающихся только на чтение, сообщают, что они правильно поняли теорию, но не смогли применить ее под давлением реального счета.

Какая лучшая книга по психологии трейдинга?

Книга Марка Дугласа «Торговля в зоне» — самая цитируемая книга по психологии трейдинга среди профессиональных трейдеров и коучей. Ее основной тезис, что стабильная эффективность требует вероятностного, а не прогностического мышления, является наиболее близким к универсальному принципу в развитии трейдеров. Книга Дугласа «Дисциплинированный трейдер» рассматривает ту же тему, но в более подробном изложении, и хорошо подходит в качестве дополнения к первой книге.

Какие книги посвящены техническому анализу для внутридневной торговли?

Книга Джона Мерфи «Технический анализ финансовых рынков» — наиболее полное справочное пособие по классическому техническому анализу. Книга Стива Нисона «Техники построения японских свечных графиков» подробно рассматривает паттерны ценового движения в одной книге. Дневным трейдерам, желающим использовать более комплексный стратегический подход, следует обратиться к книге Джона Картера «Освоение торговли», в которой конкретные стратегии строятся непосредственно на основе технических сетапов с реальными примерами сделок.